3 октября пройдет мастер-класс «Прямые частные инвестиции» МАСТЕР-КЛАСС «ПРЯМЫЕ ЧАСТНЫЕ ИНВЕСТИЦИИ» 3 октября, Москва Marriott Tverskaya Hotel ВЕДУЩИЙ: ГАЙ ФРЕЙЗЕР-СЭМПСОН признанный эксперт и идейный лидер в области инвестиционных стратегий, теорий портфельного выбора и распределения активов автор книг: Multi-Asset Class Investment Strategy, Private Equity as an Asset Class ____________________________________________________________________________ Мастер-класс «Прямые частные инвестиции» признанного эксперта и идейного лидера в сфере инвестиционных стратегий, теорий портфельного выбора и распределения активов – Гая Фрейзера-Сэмпсона состоится 3 октября 2008 года в гостинице Marriott Tverskaya Hotel. Организатором выступления гуру в России является компания LBS International Conferences. ПРОГРАММА Почему любой человек должен вкладывать деньги в фонды прямых инвестиций? • Различные точки зрения на «альтернативное инвестирование» • Различия американского и европейского опыта • Волатильноть и корреляция рынка • Йельская модель Что такое частное капиталовложение? • Широкое определение • Терминология • Поглощение и венчур: общие черты и характеристика • Фонды в сравнении с прямым инвестированием • Вкратце о других типах: PIPEs, капитал развития, мезонинное финансирование Доходность прямых инвестиций – основы • Понимание кривой J • Накапливаемая доходность в сравнении с годовой нормой прибыли • Доходность в год выдающихся успехов • Внутренняя норма доходности (IRRs) • Аналитические показатели, характеризующие акции– TVPI, DPI и др. • Среднее значение доходности • Верхний квартиль доходности • Коллективная доходность • Доходность, взвешенная по времени • Оценка Процесс фандрайзинга • Цикл фонда • Недостатки LP • Недостатки GP • Содержание OM • Презентации • Управление потоком сделок • Управление ожиданиями Документация фонда • Основные документы • OM • LPA • Дополнительное соглашение Венчур – в общих чертах • Сектор • Этап • Американская модель • Приход американской модели в Европу • Необходимые навыки • Различия в культуре и отношении Поглощение – в общих чертах • Виды поглощений • Размер • Сектор • География • Другая активность по «поглощению» • Задолженность • Доходы • Контроль Due Diligence • Фондовых уровней в фонде • На уровне фонда • На уровне компании • Качественная сторона • Количественная сторона • Мыслите не стандартно • Запланированная, а не поверхностная • Мониторинг фондов частного капиталовложения Планирование инвестиционной программы • Моделирование потока наличности • Принятие чрезмерных обязательств • Диверсификация по времени • Соинвестирование • Вторичные вопросы • Неинвестируемый капитал – берегитесь ценных бумаг «бета» Книги Гая Фрейзера-Сэмпсона «Multi-Asset Class Investment Strategy» и «Private Equity as an Asset Class» были опубликованы в Великобритании в рамках престижной серии Wiley Finance и вошли в рейтинг Amazon «Топ 100». Планируется издание книги на русском языке. Оргкомитет и регистрация участников: Тел.: (495) 540-78-70 LBS International Conferences E-mail: contact@lbsglobal.com www.finance-forum.ru © 2003-2010 Частный капитал, info@private-capital.ru т./ф. (495) 646-05-01. Вход в систему